Деривативы: сущность, виды, правила для новичков

Производный Финансовый инструмент, он же дериватив – это контракт сторон, в ходе выполнения, несколько сторон выполняют обязательства друг перед другом, взятые на себя в рамках этого договора.

Что такое дериватив

Самое главное отличие от прямого контракта купли/продажи, заключается в том, что дериватив это контракт (договор).

В отличии от ценной бумаги, такой договор может не совпадать с рыночной стоимостью базового актива. Цена дериватива, с одной стороны, тесно связана с рыночной ценой актива, и в тоже время может отличаться.

Обычно покупка дериватива это страхование своих инвестиций (хеджирование). Участники рынка деривативов зарабатывают на разнице в изменении базовой цены актива за период оговоренный в контракте. Количество деривативов может отличаться от количества активов, поэтому деривативы не имеют ничего общего с контрактами на поставку, их количество может превышать количество акций компании и тп.

Основные виды деривативов — это опционы, форварды и фьючерсы. Если говорить простым языком, то существует реальный рынок покупок активов и рынок на котором есть «акции на акции» — рынок спекулятивный. Существенная разница между этими двумя рынками может создавать финансовый кризис. Все деривативы носят исключительно спекулятивную ценность.

Деривативы можно разделить на группы. Критерии градаций на группы формируются, исходя из того, какой актив лежит в основе дериватива.

  • Индексные деривативы (основанные на индексах)
  • Валютные деривативы (eurusd, usdjpy и тд.)
  • Производные акций (дериватив на конкретную компанию )
  • Деривативы основанные, на облигациях стран
  • Фьючерсные деривативы на товары (нефть, хлопок, кофе и тп.).

Новичкам эти инструменты подходят по ряду причин:

  1. Небольшая входящая сумма. Дериватив на фьючерс евро можно торговать от 2000$, в то время как, реальная покупка фьючерса, с расчетом поставки через три месяца, будет стоить 100 тыс.$ за один стандартный лот.
  2. Наличие огромного множества видов деривативов. Такое количество деривативов позволяет новичку выбрать наиболее ликвидный вид дериватива.
  3. Множество видов позволяет не только выбрать актив, но также позволяет выбрать тактику и ведение торговли (опционная торговля, Долгосрочная торговля, краткосрочная торговля и тп.).

Выбор дериватива напрямую зависит от стратегии, которую выбирает начинающий трейдер, и, самое главное, какие цели он для себя ставит. Есть высокорискованные деривативы и консервативные деривативы которые долго растут или падают в цене(Облигации государств).

В заключении хочется отметить, что рынок деривативов существует несколько столетий, является спекулятивным рынком, где денежная масса может превышать, денежную массу реального рынка. Является отличной стартовой площадкой для новичков. Обладает большим разнообразием и может подойти как инвесторам в рынок акций так и трейдерам торгующим валюту или товары.

Оцените статью:
  1. 5
  2. 4
  3. 3
  4. 2
  5. 1
(0 голосов, в среднем: 0 из 5)

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *

ОШИБКА: si-captcha.php plugin: Не обнаружена поддержка GD image в PHP!

Свяжитесь с вашим хостером и попросите их включить поддержку GD image для PHP.

ОШИБКА: si-captcha.php plugin: не найдена функция imagepng в PHP!

Свяжитесь с вашим хостером и попросите их включить imagepng для PHP.